分析：A、根据硫在空气中燃烧的现象进行分析判断．
B、根据木炭在氧气中燃烧的现象进行分析判断．
C、根据CO在空气中燃烧的现象进行分析判断．
D、根据红磷在空气中燃烧的现象进行分析判断．
解答：解：A、硫在空气中燃烧，产生淡蓝色火焰，故选项说法错误．
B、木炭在氧气中燃烧发出白光，生成二氧化碳，是实验结论而不是实验现象，故选项说法错误．
C、CO在空气中燃烧发出蓝色火焰，放出热量，故选项说法正确．
D、红磷在空气中燃烧，产生大量的白烟，而不是白雾，故选项说法错误．
故选：C．
点评：本题难度不大，掌握常见物质燃烧的现象即可正确解答；在描述物质燃烧的现象时，需要注意光和火焰、烟和雾、实验结论和实验现象的区别．
